Vzorec návratnosti vlastného imania (obsah)

  • Návratnosť vlastného imania
  • Kalkulačka návratnosti kapitálu
  • Návratnosť vlastného imania v Exceli (so šablónou Excel)

Vzorec návratnosti vlastného kapitálu (ROE)

Z hľadiska investora je dôležité vedieť, aká veľká je návratnosť jeho investície. Existujú rôzne spôsoby, ako vidieť návratnosť investícií, ako je návratnosť vlastného kapitálu, návratnosť aktív, návratnosť vloženého kapitálu, marže v podnikaní. Rentabilita vlastného kapitálu je vhodná na meranie návratnosti peňazí investora, pretože poskytuje percentuálny výnos generovaný z vlastného imania. Pozrime sa na podrobnosti návratnosti vlastného kapitálu.

Súčasťou finančnej výkonnosti je návratnosť vlastného imania z pohľadu akcionárov. Keďže vlastné imanie nie je nič iné ako aktíva spoločnosti znížené o jej záväzky,

Vlastné imanie = celkové aktíva - celkové pasíva

Vzorec výnosov z vlastného imania sa môže vypočítať ako čistý príjem vydelený vlastným imaním.

Návratnosť vlastného kapitálu je vyjadrená v percentách (%) a je schopná vypočítať pre akýkoľvek typ spoločnosti s čistým výnosom a priemerný vlastný kapitál je kladný, ak čistý zisk alebo vlastný kapitál sú vyjadrené ako záporné čísla, návratnosť vlastného kapitálu nie je možné vypočítať,

Návratnosť vlastného imania sa v rôznych odvetviach líši, textilné odvetvie bude mať inú návratnosť vlastného kapitálu ako odvetvie informačných technológií. Investor je teda na investovaní do konkrétneho odvetvia, aby získal úžitok.

Ak sa návratnosť vlastného imania používa na porovnanie jednej spoločnosti s iným podobným typom spoločnosti, výsledkom ktorého je zmysluplnejší, efektívnejší a jednoduchší spôsob porovnania.

V podnikových financiách je návratnosť vlastného kapitálu mierou ziskovosti podniku alebo organizácie z hľadiska vlastného imania. Návratnosť vlastného kapitálu je miera inteligentnosti, ktorú spoločnosť alebo organizácia používa na investovanie na generovanie rastu zisku, ktorý vedie k zisku pre takúto organizáciu. Návratnosť vlastného kapitálu je pomer ziskovosti z pohľadu investora, nie z hľadiska spoločnosti.

Vo vzorci Return on Equity je čistý príjem prevzatý z výkazu ziskov a strát spoločnosti: Celková suma finančných činností za dané časové obdobie. Vlastné imanie sa počíta zo súvahy spoločnosti. Vlastné imanie sa nazýva aj akciový fond. Akcionársky fond pozostáva z rezerv vytvorených spoločnosťou v minulosti z jej činnosti.

Výpočet priemerného základného imania sa môže vykonať pripočítaním vlastného imania na samý začiatok obdobia do vlastného imania a na konci daného obdobia a vydelením ho 2.

Ak investori, ktorí sú ochotní vypočítať presnejší priemer vlastného imania, môžu použiť súvahu štvrťročne.

Príklady vzorca návratnosti kapitálu

Predpokladajme, že existuje spoločnosť s názvom XYZ a jej ročný čistý príjem je 2 000 000 USD a priemerný vlastný kapitál 15 000 000 USD.

Túto šablónu návratnosti vlastného kapitálu si môžete stiahnuť tu - šablónu návratnosti vlastného kapitálu

Návratnosť vlastného imania tejto spoločnosti sa môže vypočítať ako podiel čistého príjmu a priemerného vlastného imania

  • Retrun on Equity = (Čistý výnos) / (Akciový kapitál)
  • Retrun on Equity = 2 000 000/15 000 000
  • Retrun na vlastnom imaní = 13, 33%

Návratnosť vlastného imania je 13, 33% .

Predstavme si, že spoločnosť ABC vygenerovala v roku 2017 čistý zisk vo výške 40 miliónov dolárov. Ak sa vlastné imanie spoločnosti ABC rovnalo 80 miliónom dolárov v tom istom roku, potom podľa vzorca návratnosti vlastného kapitálu, ide o rozdelenie čistého príjmu (40 miliónov dolárov). priemerným vlastným imaním (80 miliónov dolárov), potom môžeme ľahko dosiahnuť návratnosť vlastného imania spoločnosti ABC podľa nasledujúceho vysvetlenia:

  • Retrun on Equity = (Čistý výnos) / (Akciový kapitál)
  • Návratnosť vlastného imania = 40 000 000 USD / 80 000 000 USD
  • Návratnosť vlastného imania = 50%

Toto potvrdzuje, že spoločnosť ABC vygenerovala v roku 2017 zisk na 0, 50 USD za každý kapitál akcionárov v hodnote 1 USD a poskytla akcie a výnos vo výške 50%

vysvetlenie

Návratnosť kapitálu Vzorec možno ľahko pochopiť vyššie uvedenými príkladmi, ako sme už diskutovali vyššie.

V uvedenom príklade spoločnosť ABC vygenerovala 50% návratnosť vlastného kapitálu a spoločnosť XYZ vygenerovala 13, 33% návratnosť vlastného kapitálu. To znamená, že spoločnosť ABC vygenerovala zisk 0, 50 USD za každý 1 USD vlastného imania a spoločnosť XYZ vygenerovala 0, 13 USD za každý 1 USD vlastného imania.

To jasne ukazuje, že investor investovaný do spoločnosti ABC by zarobil viac peňazí, pokiaľ ide o percentuálne investície.

Význam a použitie vzorca návratnosti kapitálu

Ak má spoločnosť nízku návratnosť vlastného kapitálu, znamená to, že firma efektívne nevyužila sumu investovanú akcionármi. Odráža to, že vedenie spoločnosti nie je v stave poskytovať investorom podstatnú návratnosť svojich investícií. Akciový analytik alebo investori cítia, že návratnosť kapitálu spoločnosti je menej ako 13 - 14 percent, nie je dobré investovať. Firmy s návratnosťou vlastného kapitálu 20% alebo viac sa považujú za dobrú investičnú príležitosť. Analytik upozorňuje investorov, aby nebrali do úvahy spoločnosti, ktoré majú nízku alebo negatívnu návratnosť vlastného imania.

Návratnosť vlastného kapitálu je jedným z najdôležitejších spôsobov analýzy efektívnosti a efektívnosti riadenia. Návratnosť vlastného kapitálu sa často používa na návratnosť trhu porovnaním spoločnosti s jej konkurentmi na trhoch v rovnakom odvetví. Použitie vzorca návratnosti vlastného kapitálu zohráva dôležitú úlohu pri porovnávaní spoločností toho istého odvetvia a odvetví.

Rentabilita vlastného kapitálu má schopnosť vypočítať v rôznych časových obdobiach, aby mohla porovnať svoje zmeny svojich hodnôt v priebehu času. Investori môžu sledovať zmeny vo výkone manažmentu porovnávaním zmien v miere návratnosti vlastného kapitálu zo štvrťroku na štvrťrok alebo z roka na rok.

Návratnosť vloženého kapitálu (RoCE) je ďalším spôsobom merania výkonnosti ziskovosti. Je to dôležitý finančný pomer, ktorý meria celkovú ziskovosť firmy (majiteľov akcií aj dlhov) a naznačuje efektívnosť, s akou sa používa jej kapitál (opäť dlh aj kapitál).

„Spoločnosť, ktorá mala vysoký dlh, by sa mala analyzovať pomocou návratnosti vloženého kapitálu, zatiaľ čo spoločnosť s nižším zadlžením by sa mala analyzovať pomocou návratnosti kapitálu, “

Kalkulačka návratnosti vlastného kapitálu

Môžete použiť nasledujúcu kalkulačku návratnosti kapitálu

Čistý príjem
Vlastné imanie
Vzorec návratnosti vlastného kapitálu (ROE)

Vzorec návratnosti vlastného kapitálu (ROE) =
Čistý príjem =
Vlastné imanie
0 = 0
0

Návratnosť vlastného imania v Exceli (so šablónou Excel)

Tu urobíme rovnaký príklad vzorca návratnosti vlastného kapitálu v Exceli. Je to veľmi jednoduché a jednoduché. Musíte zadať dva vstupy, tj čistý príjem a vlastný kapitál

Návratnosť vlastného kapitálu môžete ľahko vypočítať pomocou vzorca v poskytnutej šablóne.

Návratnosť kapitálu vypočítame pomocou vzorca

Odporúčané články

Toto bol sprievodca vzorcom Return on Equity. Tu diskutujeme o jeho použitiach spolu s praktickými príkladmi. Poskytujeme vám tiež kalkulačku návratnosti kapitálu so šablónou Excel na stiahnutie. Ďalšie informácie nájdete aj v nasledujúcich článkoch -

  1. Príklady multiplikátora vlastného imania
  2. Vypočítajte hrubú ziskovú maržu podľa vzorca
  3. Sprievodca účtami obratu pohľadávok

Kategórie: